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La banca española mantiene paso firme en el inicio de 2024. Este lunes es el turno del BBVA, que ha anunciado su resultado del primer trimestre del año, en el que ha ganado 2.200 millones de euros, un 19,1% más que lo anotado en el mismo periodo del ejercicio pasado (un 38,1% en euros constantes, sin tener en cuenta el efecto divisa), según ha comunicado a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV). Un crecimiento que se basa en el avance de los ingresos y en una rentabilidad que ha escalado hasta el 17%

El grupo que preside Carlos Torres mantiene así el ritmo de crecimiento tras un año en el que contó con el viento a favor de las alzas de los tipos de interés a ambos lados del Atlántico. Ante la presión de la inflación, se produjo un viraje de la política monetaria, lo que disparó los ingresos recurrentes de la banca. Y el BBVA ha logrado crecer de nuevo a doble dígito entre enero y marzo de este 2024. “Estas cifras son fruto del dinamismo de la actividad —el crédito a la clientela creció un 9,5% interanual en euros constantes— y de la óptima evolución de los ingresos recurrentes”, destaca el grupo en un comunicado.

En concreto, el margen de intereses ha escalado hasta los 6.512 millones, un 15,4% más en el inicio del año. Mientras que las comisiones netas subieron un 31,1% hasta los 1.887 millones. Estos son los dos guarismos con los que se calcula el importe que debe abonar por el impuesto extraordinario al sector en España, solo por lo anotado en el país. En el caso del BBVA el pago de este año asciende a 285 millones, una tasa que el Gobierno se ha comprometido a hacer permanente.

De esta forma, baja algo el ritmo de crecimiento de ganancias respecto al ejercicio pasado, pero mantiene el pulso. De hecho, la previsión es que consiga batir (de nuevo) su récord de beneficios este año, mejorando los guarismos de un 2023 histórico tanto para la entidad como para el sector financiero español en su conjunto. Cabe recordar que el ejercicio pasado cosechó un beneficio de 8.019 millones, un 26,1% más, el más alto de la historia del grupo.

Pese al impacto en las cuentas del pago del gravamen a la banca en España, los márgenes del negocio recurrente subieron a doble dígito en el año: el margen bruto aumentó un 18,1% hasta los 8.218 millones de euros. Eso sí, la mayor parte de los préstamos variables, principalmente las hipotecas, ya han actualizado su cuota al nuevo entorno de tipos de interés. Es decir, el incremento de los ingresos se agota por esta vía. Además, se espera que en breve el Banco Central Europeo (BCE) baje el precio del dinero y, en los meses siguientes, se produzca incluso reducciones en las cuotas de estos créditos. Mientras, por el lado de los costes, las entidades se preocupan de mantener contenido el coste de los depósitos para que no se coma la rentabilidad recuperada en el último año.

Sobre los gastos de explotación a nivel grupo, BBVA registró un repunte del 12,2%, hasta los 3.383 millones en euros corrientes, por la fuerte presión de la inflación en los mercados en los que opera. Así, los costes se le han encarecido de forma notable, aunque lo han hecho por debajo del alza de los ingresos. De esta forma, la ratio de eficiencia mejoró hasta el 41,2% (cuanto más baja, mejor). Los expertos consideran que un banco empieza a ser eficiente cuando este indicador está por debajo del 50%.

Más rentabilidad

Todo ello se ha reflejado en una mejora de la rentabilidad sobre recursos propios (ROE) del banco, que avanzó hasta el 16,9%, mientras que el retorno sobre el capital tangible (ROTE) se situó a final de marzo en el 17,7%, casi 1,5 puntos más que un año antes en ambos casos. Y la ratio de capital CET1 fully loaded, el de máxima calidad, se situó en el 12,82%. Un avance de las métricas que se acompaña de la captación de 2,8 millones de clientes, dos tercios de ellos a través de los canales digitales.

Por otra parte, sobre la morosidad, la tasa de impagos del grupo sigue contenida: a finales de marzo se mantuvo en el 3,4%. Si se mira solo el dato de España, su tasa de mora fue algo superior, del 4,1%, aunque también en niveles históricamente bajos. Según las cifras del Banco de España, en la Gran Recesión esta métrica llego a alcanzar el 13,62% en diciembre de 2013. Pese a ello, el Gobierno ha ampliado la red de seguridad para los hipotecados en apuros de forma preventiva, por si la situación económica empeora este año. Sobre la tasa de cobertura, la entidad que preside Torres la situó en el 76%, por debajo de la anotada un año antes (82%).

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Enlace de origen : El BBVA obtiene un beneficio de 2.200 millones entre enero y marzo, casi un 20% más